România a încheiat anul 2024 cu o rată a inflației de 5,1%, o cifră suficient de mare pentru a ridica semne de întrebare cu privire la păstrarea puterii de cumpărare a banilor în anul 2025. Pentru cei care caută soluții de a-și proteja economiile de eroziunea cauzată de creșterea prețurilor, există mai multe opțiuni disponibile. Acestea variază de la produse financiare cu risc scăzut, cum ar fi depozitele bancare și titlurile de stat, până la investiții cu randamente mai mari, dar care implică și un risc mai ridicat.
Conturile de economii: flexibilitate, dar randamente modeste
Băncile din România oferă, în general, dobânzi la conturile de economii sub rata inflației. La finalul anului 2024, rata medie a dobânzii pentru astfel de conturi se situa în jurul valorii de 4,35% pe an, conform unui comparator online. Cu toate acestea, majoritatea băncilor oferă dobânzi sub 3%, iar doar două tipuri de conturi de economii depășesc pragul de 4%.
Conturile de economii sunt flexibile, permițând adăugarea sau retragerea fondurilor în funcție de nevoi. Cu toate acestea, randamentele sunt modeste. De exemplu, un cont deschis pe o perioadă de 1 an și 1 lună, cu o depunere inițială de 500 de lei și adăugiri lunare de 500 de lei, poate aduce un câștig net de doar 14 lei în cel mai bun caz, după deducerea taxelor și comisioanelor.
Depozitele la termen: randamente mai bune, dar cu restricții
Depozitele la termen oferă dobânzi mai atractive comparativ cu conturile de economii, datorită rigidității lor. Clientul depune o sumă fixă pe o perioadă determinată, iar banca plătește o dobândă mai mare pentru acești bani. În prezent, cea mai bună dobândă pentru un depozit la termen pe un an este de 6,6%, depășind rata inflației.
La un depozit de 6.000 de lei (echivalentul a 500 de lei pe lună timp de un an), un client poate obține un randament net de 6.356 de lei la scadență, după impozitare. Cu toate acestea, unele bănci percep comisioane de retragere, care pot reduce ușor profitul. Toate depozitele sunt garantate până la 100.000 de euro prin Fondul de Garantare a Depozitelor Bancare, oferind o oarecare siguranță investitorilor.
Investiții în titluri de stat: o alternativă sigură și scutită de impozit
Pentru cei care doresc să își protejeze economiile de inflație, titlurile de stat reprezintă o opțiune atractivă. Acestea sunt instrumente de datorie emise de stat, care oferă dobânzi competitive și sunt scutite de impozit. În 2024, România a plătit 36,28 miliarde de lei doar pentru dobânzile la împrumuturile contractate, ceea ce reflectă costurile mari ale datoriei publice.
Există două tipuri principale de titluri de stat disponibile pentru populație: Tezaur și Fidelis. Titlurile Tezaur au o valoare nominală de 1 leu și oferă dobânzi anuale de 7% pentru un an, 7,5% pentru 3 ani și 7,8% pentru 5 ani. Plata dobânzii se face anual, iar banii investiți pot fi retrași doar la scadență, altfel dobânda se pierde.
Pe de altă parte, titlurile Fidelis sunt tranzacționate la Bursa de Valori București și au un plafon de subscriere mai ridicat (minimum 5.000 de lei sau 1.000 de euro). Acestea oferă dobânzi anuale de 6,45% pentru titlurile cu scadență la un an și 7,6% pentru cele cu scadență la 5 ani. Fidelis oferă, de asemenea, dobânzi mai mari pentru donatorii de sânge, ajungând până la 7,9% pe an pentru titlurile cu scadență la 3 ani.
Concluzie: Alege în funcție de profilul tău de risc
În contextul unei inflații persistente, protejarea economiilor devine o prioritate. Conturile de economii și depozitele la termen sunt opțiuni sigure, dar cu randamente moderate. Pe de altă parte, titlurile de stat oferă randamente mai bune și sunt scutite de impozit, fiind o alegere solidă pentru cei care doresc să își protejeze banii de eroziunea inflației.
